« Akdital » lève 1,2 milliard de dirhams pour son expansion au Golfe

LA VÉRITÉ

Dès l’annonce faite le 10 novembre 2025, le groupe marocain Akdital a confirmé le succès d’une émission obligataire ordinaire d’un montant de 1,2 milliard de dirhams (MMDH) destinée à financer son expansion internationale. L’opération, réalisée par placement privé auprès d’investisseurs qualifiés, se décline en quatre tranches combinant taux fixe et variable : 610 millions à taux fixe amortissables sur 7 ans avec un an de différé, 240 millions à taux révisable idem, 50 millions in fine taux fixe, et 300 millions in fine taux variable.

Ensuite, cette structuration sophistiquée traduit la volonté d’Akdital d’optimiser son profil d’endettement, tout en conservant une flexibilité financière pour répondre aux défis d’un marché international. CFG Finance, CFG Bank, Valoris Corporate Finance et Valoris Securities ont conseillé l’opération.

Cap sur le Golfe

Par ailleurs, Akdital concentre ses efforts sur les marchés des Émirats arabes unis et de l’Arabie saoudite, où la demande en services hospitaliers privés et bien structurés demeure élevée.À Dubaï, le groupe développe un hôpital multidisciplinaire et un centre d’oncologie avec une ouverture prévue au troisième trimestre 2027. « Akdital finalise l’acquisition d’un hôpital à Riyad, dont l’exploitation sous sa marque est prévue avant la fin de 2025.

En parallèle sur le plan national, Akdital prévoit d’ajouter 2 700 lits supplémentaires entre 2025 et 2027 pour porter sa capacité à 6 400 lits, dans le cadre d’un programme évalué à 3,4 MMDH. Le groupe, qui exploite aujourd’hui 41 établissements dans 24 villes et mobilise près de 10 000 professionnels, vise à renforcer sa présence dans les bassins régionaux sous-équipés.

« Akdital franchit un cap décisif avec cette levée de fonds : le groupe affirme son ambition de devenir un acteur régional de référence dans la santé privée, tout en démontrant la capacité du secteur marocain à mobiliser d’importants moyens financiers pour exporter son modèle de soins intégrés.

Pour le Maroc, ce succès s’inscrit dans une dynamique plus large de montée en gamme de ses entreprises à l’international.